Beleggen in obligaties

Beleggen in obligaties betekent dat je meehelpt aan bedrijven een lening te verstrekken. Die lening betalen ze je terug en je krijgt winst naarmate de winst van deze onderneming. Kan dus erg leuk zijn. Lees even mee…

 

Geld uitlenen aan de overheid

Obligaties zijn sinds jaar en dag de veilige havens voor beleggers. Van alle beleggingsinstrumenten is beleggen in obligaties namelijk de minst risicovolle. Dat komt omdat obligaties als het ware contracten zijn waar afspraken in staan die zekerheid bieden voor beide partijen. Het zijn in de meeste gevallen overheden van naties en ondernemingen die obligaties uitgeven. Zij doen dit om geld op te halen en in ruil daarvoor krijg jij een rente uitgekeerd. Je haalt dus geld van je spaarrekening en leent dit uit aan ofwel een overheid of een onderneming. De rente die jij op deze uitstaande lening ontvangt wordt een couponrente genoemd.

Beleggen in obligaties voor creëren balans in portefeuille

Veel beleggingsportefeuilles die zijn samengesteld op basis van een lange termijn strategie bestaan vaak voor een klein deel uit obligaties. De samenstellers van deze portefeuilles doen dit om een balans in het belegde vermogen te creëren en het risico op eventuele verliezen bij de aandelen te temperen. Een obligatie keert namelijk een vaste rente uit ongeacht het klimaat op de nationale en internationale beursvloeren. Daarnaast is het zo dat een obligatie een vaste einddatum heeft. Op deze datum wordt het vermogen dat is aangewend om de obligatie aan te kopen weer terug gestort.

 

Hoge couponrentes komen met risico’s

Beleggen in obligaties lijkt zonder risico te zijn maar dat is het niet. Een overheid of een onderneming geeft namelijk niet voor niets een obligatie uit. Het is dan ook verstandig om van te voren goed te onderzoeken wat de reden is dat er überhaupt een obligatie wordt uitgegeven. Als een bedrijf een obligatie uitgeeft loop je het risico dat de onderliggende onderneming op termijn failliet gaat. Daar kunnen allerlei oorzaken voor zijn en die zijn voor een leek moeilijk in te schatten. Je goed inlezen en eventueel voor laten luchten kan dan ook geen kwaad. In regel is het zo dat hoe hoger de couponrente, des te groter jouw risico is.

 

Hoogte couponrente afhankelijk van risicoprofiel uitgever

Als een land als Griekenland een obligatie uitgeeft dan zal naar alle waarschijnlijkheid de couponrente hoog zijn. Hoger ieder geval dan de couponrente van een obligatie die landen als Duitsland en Nederland uitgeven. Dat komt omdat de economie van Griekenland er slechter voor staat dan die van Nederland en Duitsland. De rente van een Griekse obligatie mag er dan veelbelovend uitzien, het risico dat het land failliet gaat en het geld van de obligatie niet terug kan betalen is evenredig groot.

 

Andere versies beleggen in obligaties

Naast de gewone obligatie zoals hier besproken zijn er ook perpetuele obligaties. Deze obligaties hebben geen einddatum maar worden tussentijds herzien en lopen vervolgens door met een eventuele aangepaste couponrente. Dan zijn er ook nog converteerbare obligaties, zero coupon bonds en reverse convertibles. Het risico van deze obligaties liggen hoger, dat komt door de structuur in de samenstelling van deze versies. Het dient aanbeveling de werking van deze obligaties volledig te beheersen alvorens hier in te investeren.

Lijkt het je wel wat om te gaan beleggen? Start dan als beginner met beleggingsproducten als grondstoffen. Dat is veilig en overzichtelijk en kan je heel veel leren in korte tijd.

One thought on “Beleggen in obligaties

  1. Dit heb ik een tijdje terug gedaan. Op zich heel erg veilig en een perfecte leerschool. Maar heel veel rendement krijg je er dan weer niet mee. Ik ben toen langzaam overgegaan op aandelen, met de winst die ik uit obligaties haalde. Heb er toch een leuk zakcentje bijverdiend.

Geef een reactie

Het e-mailadres wordt niet gepubliceerd. Verplichte velden zijn gemarkeerd met *